Mišljenja sam da ako netko vodi portfelje ili radi edukacije na tržištu kapitala, osim samog „backrounda“, dužan je staviti i svoje rezultate kako bi javnost i zainteresirani vidjeli stvarne mogućnosti i koristi, u mojem slučaju eventualno pohađane edukacije.
2023. godina je bila vrlo dobra za Wall Street uz jedan veliki ALI. Naime uz prinos S&P-a 500 u 2023. godini od 24,2% potrebno je ponoviti ono što smo u nekoliko navrata ovdje pisali. Tzv. „Veličanstvenih sedam“ dionica (AAPL,AMZN,GOOGL,META,MSFT,NVDA,TSLA) zaslužno je za otprilike 2/3 rasta S&P-a 500 u 2023. godini. Odnosno, u 2023. godini 72% dionica iz sastava S&P-a 500 imalo je slabiji rezultat od samog indeksa. Drugim riječima, ove godine je bilo posebno teško nadmašiti S&P500 ako niste imali u portfelju barem jednu (a i tada je upitno) od sedam navedenih dionica.
Prinos u 2023. godini koji je ostvarila Invest America (slika u prilogu) je 34,3%. Ovaj prinos je 42% bolji od širokog tržišnog indeksa postotno gledajući, odnosno 10,1% bolji u apsolutnom smislu, uz napomenu da (nažalost) nisam imao tijekom godine niti jednu dionicu iz tvz. „Veličanstvenih sedam“.
Najzaslužniji za ovaj rezultat bio je Intel (INTC). Što reći ovdje, u mojim edukacijama prošle i ove godine spomenuo sam da imam ovu dionicu, direktno ili indirektno, pa mogu samo reći da je rast Intela od 90,1% ove godine školski primjer onoga što radimo na edukacijama pri tome posebno mislim na naprednu fundamentalnu analizu.
S druge strane, najlošiji rezultat, koji je u bitnome „pokvario“ još veći potencijalni prinos ove godine, ponovno je bila dionica Lincoln National (LNC) koja je ove godine ostvarila prinos od -12,2%. Zašto ovakav loš rezultat, kao i prošle godine? Isto kao i prošle godine, i ove godine se igrom slučaja dogodilo, a ponekad se događa, nešto što niste mogli predvidjeti. Ove godine imali smo krizu malih banaka gdje je cijeli sektor tih dionica, uključivo i manje osiguravajuće kuće, naglo potonuo tamo negdje u ožujku. Oporavak je kasnije tijekom godine uslijedio, ali zaostatak za S&P 500 indeksom nije bilo moguće nadoknaditi.
Sretna Nova godina i svako dobro!