Američke dionice su u srijedu pale nakon listopadskog očitanja potrošačkih cijena koje pokazuju najveći godišnji skok u više od 30 godina, što je izazvalo skok prinosa na obveznice. Dow Jones je pao za 240,04 boda, ili oko 0,7%, na 36.079,94. S&P 500 je pao 0,8% na 4.646,71 bodova dok je Nasdaq pao gotovo 1,7% na 15.622,71 bodova.
Indeks potrošačkih cijena (CPI) skočio je 6,2% u odnosu na prethodnu godinu, znatno iznad procjene od 5,9% ekonomista koje je anketirao Dow Jones, a to je ujedno i najveće godišnje povećanje od 1990. Na mjesečnoj razini, CPI je porastao za 0,9% u odnosu na procjenu od 0,6%. Indeks potrošačkih cijena od srijede pokazao je još jedan mjesec podataka o inflaciji znatno iznad ciljane inflacije Federalnih rezervi, prvenstveno zbog kontinuiranih problema u lancu opskrbe i nedostatka radne snage. Ako se inflacija ne smiri, Federalne rezerve će možda morati povećati kamatne stope, što bi moglo naštetiti određenim sektorima dionica i obveznicama. Slijedeći podatke o CPI-u, povećana su očekivanja o tome kada će doći do prvog povećanja stope Fed-a. Tržište terminskih ugovora Fed-a sada vidi veće izglede za prvo povećanje stope središnje banke u srpnju 2022.
Tehnologije dionice bile su pod pritiskom u srijedu jer rastuće stope diskontiraju vrijednost budućih zarada i stoga mogu posebno teško pogoditi growth dionice. Advanced Micro Devices (AMD) pao je za oko 6,1%, Nvidia (NVDA) za 3,9%, a Google-ov Alphabet (GOOG) za 2%.
U međuvremenu, dionice banaka porasle su zbog skoka prinosa na obveznice, ograničavajući gubitke za cjelokupno tržište. Više stope znače da banke naplaćuju veće kamate na kredite, što obično povećava dobit. Bank of America (BAC) je porasla za gotovo 0,8%, a JPMorgan (JPM) za 0,1%.
CEO Tesle (TSLA +4,3%) Elon Musk prodao je gotovo 5 milijardi dolara Teslinih dionica, prema financijskim izvještajima objavljenim u srijedu navečer. Još uvijek drži više od 166 milijuna dionica. Njegov trust prodao je više od 3,5 milijuna dionica vrijednih više od 3,88 milijardi dolara u naletu trgovanja obavljenim u utorak i srijedu. Te transakcije nisu bile označene kao 10b5, što znači da nisu bile zakazane prodaje. Ranije u srijedu navečer, dokumentacija je pokazala da Musk prodaje zaseban blok Teslinih dionica putem plana koji je pokrenuo 14. rujna ove godine. Ta prodaja iznosi više od 930.000 dionica vrijednih više od 1,1 milijardu dolara. Musk je prodao te dionice dijelom kako bi podmirio porezne obveze povezane s korištenjem dioničkih opcija.
U četvrtak je na Wall Streetu neradan dan zbog praznika.
Nafta (WTI) u padu trenutno oko 81 USD.
Prinos na referentnu 10-godišnju državnu blagajnu, koji je bio niži posljednjih tjedana, skočio je u srijedu za oko 11 baznih bodova nakon očitanja CPI-a. (1 bazni bod je 0,01 postotni bod.).10Y obveznica trenutno oko 1,57%.